言论不断升级，市场暴跌
2024 年 10 月 28 日星期一，美国总统唐纳德·特朗普发表激进声明，誓言如果紧张局势进一步升级，将让伊朗“回到石器时代”，全球金融市场陷入混乱。在白宫外举行的临时新闻发布会上发表的这一好战声明立即对大宗商品和股市造成冲击，原油价格飙升，主要股指大幅下跌。
国际基准布伦特原油上涨 4.8%，收于每桶 73.15 美元，而西德克萨斯中质原油 (WTI) 期货上涨 5.2%，至 68.90 美元。这一急剧增长反映出投资者对中东石油供应可能中断的深切焦虑，尤其是关键的霍尔木兹海峡。与此同时，股市反应消极，道琼斯工业平均指数暴跌 385 点，跌幅 1.1%，至 33,210 点。标准普尔 500 指数下跌 1.3%，至 4,280 点；以科技股为主的纳斯达克综合指数下跌 1.5%，至 13,055 点。欧洲和亚洲市场紧随其后，富时 100 指数收盘下跌 0.9%，日本日经 225 指数在交易日结束时下跌 1.2%。
总统的模糊威胁引发不确定性
特朗普总统的言论虽然有力，但没有提供有关美国如何解决当前冲突或冲突后战略的具体细节。需要。 “我们不会容忍他们的侵略。如果他们想采取强硬态度，我们将把他们带回石器时代，”特朗普宣称，重申了他的政府的强硬立场。缺乏明确的外交出口或明确的缓和局势战略加剧了投资者的担忧，将地缘政治风险转化为切实的经济不确定性。
Dr. Zenith Capital首席经济学家莉娜·佩特洛娃(Lena Petrova)对这种情况评论道：“这种好战的语言，除了纯粹的报复之外，缺乏明确的外交路径或明确的目标，给本已脆弱的全球经济注入了严重的不确定性。市场渴望可预测性，但这种言论无法提供任何可预测性，促使投资者转向黄金和政府债券等更安全的资产。”事实上，金价上涨 1.8%，至每盎司 2,055 美元，美元兑一篮子主要货币走强，凸显投资者纷纷转向安全。
地缘政治棋盘和石油供应
最近的升级是在华盛顿和德黑兰之间多年来紧张局势加剧的基础上，特别是自美国于2018年退出联合全面行动计划（JCPOA）并重新实施严厉制裁以来。最近发生的事件，包括今年早些时候据称对沙特石油设施的无人机袭击以及上个月在波斯湾扣押一艘悬挂利比里亚国旗的油轮，都凸显了该地区的动荡。霍尔木兹海峡是一个狭窄的咽喉要道，约占全球石油消费总量的 20%，仍然是一个关键的爆发点。
“海湾地区的任何重大干扰都会使原油价格几乎立即突破每桶 100 美元，影响全球从运输成本到制造业的各个方面，”全球能源观察高级分析师 Khalid Al-Mansour 先生警告说。 “市场消化了更高的风险溢价，担心即使是轻微的对抗也可能演变成重大的地区冲突，从而削弱重要的供应线。”这种情绪对于亚洲和欧洲依赖能源的经济体尤其令人担忧，这些经济体已经在应对通胀压力。
全球股市承压
潜在冲突的连锁反应远远超出了能源市场。由于对供应链中断、运营成本增加和消费者支出减少的担忧日益凸显，投资者的焦虑情绪在各个行业都很明显。航空公司、制造商和消费品公司特别容易受到持续高油价和地缘政治不稳定的影响。冲突加剧的前景也可能破坏 2025 年全球经济增长预测，许多机构近几个月谨慎上调了这一预测。
斯特林财富管理公司(Sterling Wealth Management)的投资组合经理伊芙琳·里德(Evelyn Reed)建议客户“只要地缘政治悬而未决，就要为持续的波动做好准备，并考虑采取防御性立场。资产负债表强劲、国际供应链敞口较少的公司可能会更好地度过这场风暴。在这些不确定的时期，多元化和仔细的风险评估至关重要。”通常被称为“恐惧指标”的 VIX 波动率指数飙升 18%，反映出市场担忧情绪加剧。
前进的道路充满不确定性
在国际社会努力应对特朗普总统的最新最后通牒之际，缺乏明确的外交战略仍然是一个重大问题。尽管一些欧洲国家和联合国敦促缓和局势并恢复对话，但和平解决的具体步骤似乎难以实现。这一局势凸显了中东地区微妙的力量平衡以及政治言论对全球经济稳定的深远影响。目前，市场仍将对事态的进一步发展高度敏感，投资者和企业都在关注任何转向对抗或和解的迹象。
